В I квартале 2023 г. в сегменте средне— и долгосрочного страхования жизни сохранилась тенденция предыдущего года — динамику сборов определил резкий рост взносов по НСЖ.

Усиление интереса клиентов к продуктам НСЖ было связано с повышенной склонностью населения к сбережениям и активным продвижением таких программ страховщиками.

Вместе с тем сокращение сборов по ИСЖ сменилось ростом. Предложение данных про¬дуктов самими страховщиками стало восстанавливаться в результате расширения инве¬стиционного наполнения таких программ.

В I квартале 2023 г. совокупные сборы в сегменте некредитного страхования жизни (ИСЖ и НСЖ) увеличились на 43,7% г/г и превысили 100 млрд руб. (значение прироста в большей степени объясняется эффектом низкой базы).

В I квартале 2023 г. драйвером рынка средне— и долгосрочного страхования жиз¬ни по-прежнему осталось НСЖ. Рост сборов по НСЖ составил 72% г/г, объем взносов — 67,4 млрд рублей. При этом сегмент ИСЖ вернулся к росту после резкого снижения в преды¬дущие четыре квартала. По итогам I квартала 2023 г. сборы по ИСЖ составили 32,6 млрд руб. ( 7,2% г/г; рост произошел относительно очень низкой базы, так как объем взносов по ИСЖ в I квартале 2022 г. сократился на треть г/г).

В сегменте НСЖ наибольшей популярностью в I квартале 2023 г. пользовались продукты с единовременными взносами с заранее известной фиксированной доходностью. Таким об¬разом, клиенты по-прежнему предпочитают наиболее консервативные продукты, возмещение по которым не зависит от рыночной волатильности. Рост сборов в НСЖ в начале 2023 г. под¬держивала повышенная склонность населения к сбережениям1 (основной объем сборов при¬шелся как раз на март). К усилению интереса населения к некредитному страхованию жизни могло привести также снижение ставок по депозитам в начале 2023 г. , в результате чего граж¬дане могли направлять часть средств в потенциально более доходные, хотя и более рисковые инструменты.

В сегменте ИСЖ основной рост сборов наблюдался по договорам с премией свыше 1,5 млн руб. (более 70% сборов за квартал). При этом наибольшим спросом пользовались про¬дукты с минимальной защитой капитала: более половины продаж в I квартале 2023 г. при¬шлось на договоры с защитой капитала менее 5% .

Вместе с тем доходность по завершившимся в I квартале 2023 г. договорам ИСЖ осталась на низком уровне в связи с невыплатой дополнительного инвестиционного дохода из-за бло¬кировки платежей по иностранным активам в тех случаях, когда такие риски по условиям до¬говоров были приняты страхователями. Банк России разработал проект указания, согласно которому страховые компании будут не вправе отказываться выплачивать дополнительный инвестиционный доход по договорам добровольного страхования жизни в случае наруше¬ния обязательств со стороны контрагентов (фактически планируется ввести запрет на пере¬дачу клиентам, наряду с рисками инвестирования средств, рисками санкций финансовой ин¬фраструктуры). Это должно повысить ценность таких страховых продуктов для потребителей и защиту их интересов.

Страховщики продолжали работать над новыми инвестиционными решениями, способными в том числе заменить структурные облигации иностранных инвестиционных банков из недру¬жественных стран — до февраля 2022 г. они были основным инструментом для рискового на¬полнения программ ИСЖ. Вместе с тем пока не получили широкого распространения програм¬мы страхования жизни в валютах дружественных стран. Так, доля продаж программ в юанях (со стратегиями, привязанными к юаням) по итогам I квартала 2023 г. составила около 0,5% совокупных сборов в ИСЖ и НСЖ. Продукты со стратегиями, привязанными к прочим валютам дружественных стран, не выявлены.

По итогам I квартала 2023 г. в структуре жалоб, связанных с мисселингом, доли жалоб по тематике реализации ИСЖ и НСЖ остались доминирующими и составили 41,3 и 18,7% соот¬ветственно . Доля жалоб выросла год к году в обоих сегментах вслед за динамикой взносов.

Википедия страхования